Chuyên mục
Cổ phiếu

Cách đầu tư cổ phiếu dựa trên giá trị có thật sự thú vị như bạn nghĩ?

Cách đầu tư cổ phiếu dựa trên giá trị có thật sự thú vị như bạn nghĩ?

Đối với những ai hâm mộ và muốn học theo cách đầu tư cổ phiếu của “tượng đài” Warren Buffett thì chắc hẳn không còn xa lạ với cụm từ “đầu tư giá trị”. Vậy phong cách đầu tư này là gì, mang lại những lợi ích nào và làm sao để đầu tư hiệu quả?

Học cách đầu tư cổ phiếu bằng việc theo đuổi giá trị cốt lõi như huyền thoại Warren Buffett

cách đầu tư cổ phiếu

Trong bài viết này, chúng ta sẽ cùng tìm hiểu về khái niệm và lợi ích của phong cách đầu tư cổ phiếu giá trị. Tiếp đến, sẽ “mách nước” cho bạn những cách để nhận diện thế nào là một cổ phiếu giá trị, cũng như bộ nguyên tắc đầu tư sao cho đúng đắn. Nào cùng vào chi tiết nhé. 

Thế nào là cách đầu tư cổ phiếu theo đuổi giá trị? Chiến lược này giúp ích gì cho nhà đầu tư?

cách đầu tư cổ phiếu theo đuổi giá trị

Trái với cách đầu tư cổ phiếu tăng trưởng, đầu tư giá trị không chạy theo những công ty tạo ra lợi nhuận “khủng và nhanh chóng. Thay vào đó, những “người chơi hệ giá trị” sẽ tập trung vào khai thác giá trị nội tại đầy tiềm năng, chờ ngày chúng “cá chép hóa rồng”. Giá trị thực của một cổ phiếu sẽ thể hiện qua tiềm lực tài chính, lợi nhuận và cả triển vọng của doanh nghiệp phát hành. 

Nhiều nhà đầu tư ưu tiên phương án này, bởi nó mang lại 3 lợi ích thực tiễn:

  • Chi phí bỏ ra ban đầu thấp: Cổ phiếu giá trị thường bị định giá thấp trên thị trường, nên nhà đầu tư chỉ mất một số tiền ít hơn thực tế để mua vào cổ phiếu;
  • Không bị chi phối bởi các biến động giá trong ngắn hạn;
  • Không đòi hỏi nhà đầu tư phải nắm vững kiến thức kinh tế vĩ mô để phân tích thị trường, mà thay vào đó là kỹ năng đánh giá tiềm năng doanh nghiệp. 

7 đặc trưng của một cổ phiếu phù hợp với cách đầu tư cổ phiếu giá trị, giúp đặt tiền và niềm tin đúng chỗ

cách đầu tư cổ phiếu 7 đặc trưng

Khi chọn cách đầu tư cổ phiếu này, không ít người thất bại do chọn sai cổ phiếu. Bạn cần hiểu rõ 7 đặc điểm sau đây của một cổ phiếu giá trị:

  1. Tỷ số P/E thấp: Chỉ số P/E cho biết số tiền mà bạn sẵn sàng chi trả cho một cổ phiếu, dựa trên lợi nhuận của doanh nghiệp phát hành. P/E thấp so với tỷ lệ tăng trưởng lợi nhuận chứng tỏ lợi nhuận trên một cổ phiếu đang tăng lên, thích hợp mua vào. Ngoài ra, bạn cũng nên so sánh P/E của công ty với các đối thủ cùng ngành, nếu thấp hơn chứng tỏ sáng giá hơn.
  2. Tỷ lệ tăng trưởng lợi nhuận kỳ vọng trong tương lai cao: Trái ngược với P/E, lợi nhuận tăng trưởng với tốc độ cao sẽ mang lại nhiều hy vọng sinh lời cho cách đầu tư cổ phiếu này hơn;
  3. Tỷ lệ tăng trưởng lợi nhuận trong quá khứ cao hơn hệ số P/E: Đây sẽ là bảo chứng cho khả năng phát triển lần nữa của cổ phiếu doanh nghiệp trong tương lai;
  4. Giá cổ phiếu đang thấp hơn so với xu hướng giá dài hạn;
  5. Giá cổ phiếu đang thấp hơn so với trị giá trung bình vận chuyển dài hạn (khoảng 200 ngày);
  6. Cổ phiếu được giao dịch nội bộ nhiều: Càng có nhiều người trong công ty mua cổ phiếu của nơi họ làm, chứng tỏ họ cũng có niềm tin vào tiềm năng tăng trưởng của doanh nghiệp;
  7. Giá cổ phiếu thấp hơn so với doanh thu và giá trị sổ sách: Nếu giá cổ phiếu rẻ hơn hai chỉ số này thì khả năng cao nó cũng rẻ hơn giá thị trường, thích hợp để mua vào. 

4 nguyên tắc “vàng” giúp bạn áp dụng tốt cách đầu tư cổ phiếu giá trị mà không lo phí hoài công sức

cách đầu tư cổ phiếu 4 nguyên tắc đầu tư

Cách đầu tư cổ phiếu giá trị thường phải trải qua một quá trình rất dài. Vì bạn phải bỏ công sức ra để săn tìm, đánh giá triển vọng của cổ phiếu, và đợi đến ngày nó “thăng hạng”. Để không phải bỏ tiền và sức lực oan uổng, bạn hãy bám sát 4 “tôn chỉ” đầu tư sau:

  1. Mỗi công ty đều có một giá trị thực:

Dù giá của cổ phiếu có lên xuống thế nào thì giá trị nội tại của công ty vẫn như vậy. Do đó, khi chọn mua cổ phiếu giá trị, bạn cần quan tâm đến những gì thuộc về cốt lõi của doanh nghiệp phát hành. 

        2. Đảm bảo một biên độ an toàn:

Biên độ an toàn là mức chênh lệch hợp lý giữa giá bán và giá trị thực. Ví dụ, một cổ phiếu có giá bán là 70 đô, nhưng giá trị thực là 100 đô, thì 30 đô chính là biên an toàn của bạn. Theo Warren Buffett, một biên lý tưởng sẽ từ 25% trở lên. Còn với Benjamin Graham, điểm lý tưởng của ông phải từ 50% trở lên. 

      3. Không mù quáng chạy theo đám đông:

Khi chọn cách đầu tư cổ phiếu giá trị, mối quan tâm duy nhất của bạn chỉ gói gọn trong giá trị thực của cổ phiếu và năng lực doanh nghiệp. Nếu muốn theo đuổi phong cách này, bạn phải rèn luyện khả năng bình tĩnh trước mọi xu hướng thị trường trong ngắn hạn. 

        4. Kiên nhẫn là vàng

Lắm lúc trong đầu tư, bạn buộc phải chờ thời để sinh lợi. Và dĩ nhiên, “thời” sẽ có tính chọn lọc. Nếu bạn chấp nhận bỏ qua những cơ hội nhỏ để chờ và bắt lấy cơ hội lớn thì bạn sẽ gặt hái thành quả mỹ mãn hơn. Vì vậy hãy thật kiên nhẫn và phân tích kỹ càng nhé!

>> Đặc điểm cần biết khi đầu tư cổ phiếu


Hy vọng bài viết trên đã cho bạn những kiến thức cơ bản nhất về cách đầu tư cổ phiếu theo nguyên lý giá trị. Bạn cần hiểu rằng, không có phong cách nào tốt nhất, mà mỗi phương thức sẽ có ưu/nhược điểm riêng. Bạn cần dựa trên mục tiêu và khả năng của bản thân để đưa ra lựa chọn. Chúc bạn sớm ngày thành công.

Chuyên mục
Cổ phiếu

Tất tần tật về đầu tư cổ phiếu như thế nào cho người mới bắt đầu

Tất tần tật về đầu tư cổ phiếu như thế nào cho người mới bắt đầu

Thời gian gần đây, đầu tư cổ phiếu như thế nào đang được khá nhiều người quan tâm bởi tình hình Covid vừa qua. Mặc dù ảnh hưởng nhiều đến kinh tế thế giới nhưng riêng thị trường Việt Nam thì lại có một số dấu hiệu tích cực. Tuy nhiên, bên cạnh đó không ít những rủi ro tiềm ẩn, nếu sơ suất có thể khiến bạn mất một số tiền lớn thậm chí mà mất trắng. Để hiểu rõ về chứng khoán và có những phòng bị cho chính bạn, hãy cùng chúng tôi tham khảo bài viết dưới đây.

Người mới nên đầu tư cổ phiếu như thế nào, cần lưu ý những điều gì trước?

đầu tư cổ phiếu như thế nào cho người mới bắt đầu

Để biết đầu tư cổ phiếu như thế nào rất đơn giản, đó là việc bạn mở một tài khoản chứng khoán, bỏ tiền vào đó rồi tiến hành mua cổ phiếu. Nhưng liệu thực tế có đơn giản như vậy không? Nếu câu chuyện chỉ dừng lại ở việc bạn mở một tài khoản và không quan trọng việc đầu tư này đem lại hiệu quả cho bạn hay không. Còn nếu bạn muốn đầu tư một cách nghiêm túc và đem lại lợi nhuận thì quá trình chuẩn bị trước khi bỏ tiền túi vào đầu tư cực kỳ quan trọng.

Đầu tư cổ phiếu như thế nào- Lưu ý cách xem bảng giá chứng khoán, tham khảo các nguồn tài liệu đầu tư

đầu tư cổ phiếu như thế nào qua bảng chứng khoán

Để trả lời câu hỏi đầu tư cổ phiếu như thế nào, đầu tiên bạn cần biết cách đọc bảng giá cổ phiếu. Hiện nay, mỗi Sở giao dịch Chứng khoán đều có bảng giá riêng. Tiêu biểu hai sàn lớn nhất tại Việt Nam là sàn HOSE và HNX (HOSE của Tp. Hồ Chí Minh và HNX của Hà Nội). Đặc biệt hơn là mỗi công ty chứng khoán cũng sở hữu riêng một bảng giá dành cho khách hàng của họ. Nếu bạn đăng ký mở tài khoản chứng khoán tại công ty nào thì hãy làm quen để sử dụng bảng giá. Mặc dù được nói là bảng giá riêng của mỗi công ty nhưng nó vẫn có những điểm giống nhau, nếu đã quen một loại rồi thì bạn có thể thích nghi rất nhanh với những bảng còn lại.

 

Bước tiếp đến để chuẩn bị đầu tư cổ phiếu như thế nào là hãy chủ động tìm hiểu thông tin và kinh nghiệm đầu tư từ các chuyên gia và doanh nhân. Cụ thể là những quyển sách, đây là nguồn tài liệu kiến thức cực kỳ bổ ích dành cho bất kỳ nhà đầu tư nào. Tuy vậy, không phải lúc nào bạn cũng áp dụng khư khư những phương thức mua cổ phiếu của họ, hãy học tập có chọn lọc, những điều phù hợp với bản thân. Một số sách bạn có thể tham khảo như:

  • 24 bài học sống còn để thành công trên thị trường chứng khoán – William J. O’Neil
  • Phù thủy chứng khoán – Jack D. Schwager
  • Tâm lý thị trường chứng khoán – George Charles Selden
  • Cách mua chứng khoán – Việt Thư (biên soạn)
  • Làm giàu qua chứng khoán – William J. O’Neil
  • Và còn nhiều đầu sách bổ ích, hấp dẫn với nhiều kiến thức, kinh nghiệm khác mà bạn có thể tham khảo từ bạn bè, người quen

Đầu tư cổ phiếu như thế nào hiệu quả và tránh những rủi ro có thể dự đoán trước?

đầu tư cổ phiếu như thế nào để tránh rủi ro

Không có câu trả lời chính xác cho đầu tư cổ phiếu như thế nào, chúng tôi chỉ có thể cung cấp thông tin một số chiến lược đầu tư để bạn tham khảo, vấn đề còn lại tùy thuộc vào khả năng của bạn. Hiện nay có rất nhiều chiến lược đầu tư hiệu quả để giúp các bạn thu về nguồn lợi nhuận từ thị trường. Có thể kể đến như đầu tư dòng tiền, đầu tư theo giá trị, đầu tư theo chiến lược phân tích, đầu tư ngắn hạn (lướt sóng),…Tuy nhiên, xu hướng thế giới ưu tiên phương pháp đầu tư tăng trưởng. Đây còn gọi là chiến lược Smart Money, phương pháp này dựa vào mức giá của cổ phiếu trong quá khứ để định khoảng tăng của cổ phiếu trong những lần thị trường có nhịp sóng tăng. Từ đây, bạn sẽ xác định được khoảng thời gian tối ưu khi nào nên mua hoặc bán cổ phiếu.

 

Yếu tố thứ hai bạn cần quan tâm việc đầu tư cổ phiếu như thế nào là nhận biết những rủi ro có thể xảy ra và nhờ đó mà có biện pháp phòng tránh hoặc giảm thiểu rủi ro. Có hai dạng rủi ro điển hình: rủi ro hệ thống còn được gọi là rủi ro thị trường. Rủi ro này có liên quan về các yếu tố ảnh hưởng đến nền kinh tế hay phân khúc thị trường chứng khoán. Rủi ro hệ thống ảnh hưởng đến tất cả các công ty bất kể tình hình tài chính hay quản lý của công ty. Ngoài ra, tùy thuộc vào phạm vi đầu tư, nó còn có thể liên quan đến yếu tố quốc tế cũng như những yếu tố nội địa. Rủi ro thứ hai là rủi ro phi hệ thống, nó liên quan đến khoản đầu tư vào một sản phẩm, công ty hoặc ngành công nghiệp, lĩnh vực đặc thù. Rủi ro phi hệ thống gồm có rủi ro quản lý, pháp lý, rủi ro tín dụng và rủi ro của bên thứ ba.

>> Xem thêm về các cách mua và đầu tư cổ phiếu như thế nào tại đây

Một số kinh nghiệm đầu tư cổ phiếu như thế nào từ những người thành công

Hãy cùng chúng tôi tham khảo đầu tư cổ phiếu như thế nào từ kinh nghiệm của người thành công. Sẽ có hai quan điểm thuộc trường phái điển hình này: giới siêu giàu sẽ không kiếm tiền theo cảm tính cá nhân. Đặc điểm của những người này như sau: Họ tham gia thị trường nhưng lại thiếu kiến thức tài chính và đầu tư, cứ đi theo con đường cảm tính cũng như lối suy nghĩ muốn có lợi nhuận nhanh chóng và thành công. Bài học kinh nghiệm mà nhà đầu tư lừng danh Warren Buffett đưa ra là việc trực tiếp tiếp cận thị trường, tập trung vào các báo cáo tài chính của công ty. Sau đó, bạn chỉ đầu tư dựa vào những phân tích cụ thể từ các yếu tố ấy.

 

Quan điểm thứ hai mà chúng tôi nhắc đến trong cách đầu tư cổ phiếu như thế nào của những người thành công đó là họ có cái nhìn thực tiễn về đầu tư. Họ luôn vạch nên kế hoạch với tất cả phương án cần thiết để giảm thiểu rủi ro ở mức tối đa. Theo đó, khẩu vị lựa chọn cổ phiếu ưu tú và đầu tư dài hạn là phong cách tiêu biểu của vị tỷ phú Warren Buffett.


Trên đây là một vài hướng để bạn định hướng đầu tư cổ phiếu như thế nào, ngoài ra những bài viết khác sẽ cung cấp thêm thông tin cho bạn để giúp ích thêm kiến thức về đầu tư cho bạn. Mời bạn đọc thêm những bài viết khác!